政策资讯(2017.06)——地方系+银行系:福建省第二家AMC正式成立

更新时间:2017-03-30 14:51    发布者:admin    浏览人数:

  引 言

  2017年3月9日,作为福建省第二家AMC(资产管理公司),兴业资产管理股份有限公司正式成立。兴业AMC注册资本为30亿元,由兴业国信资产管理有限公司和福建欣福地金融控股有限公司共同设立,而前者是兴业银行的孙公司。

  2016年10月10日,国务院出台市场化债转股指导意见,债转股大幕正式拉开。银行系与地方资产管理公司(AMC)纷纷成立,成为助力企业去杠杆的中坚力量,那么AMC的申请设立条件与流程是怎样的呢?

  一、案例聚焦

  注册资本为30亿元的兴业资产管理股份有限公司(下称“兴业AMC”)已于2017年2月20日注册成立。兴业银行此前就是国内拥有金融牌照最多的商业银行之一,已成为一家以银行为母体,涵盖信托、租赁、基金、消费金融、期货、资产管理等业务的金融集团。兴业AMC的成立,意味着兴业银行体系又添加一块金融牌照。

  

1.webp_副本.jpg

 

  兴业资产管理股份有限公司由兴业国信资产管理有限公司和附件欣福地金融控股有限公司共同出资设立。

  

2.webp_副本.jpg

 

  从以上股权结构可见,兴业AMC的主要股东是兴业银行(银行系),厦门国资委(地方国资)、厦门国贸(上市公司),是个很有代表性的案例,既有银行系,又属地方系。

  2016年11月25日,福建省政府办公厅发布的《关于同意兴业国信资产管理有限公司发起新设地方资产管理公司的函》显示,经福建省政府研究,同意由兴业国信资产管理有限公司发起新设地方资产管理公司,作为福建省政府设立的第二家地方资产管理公司。

  二、AMC申请及成立

  1、AMC的各种概念

  资产管理公司是指专门接受投资人委托进行理财的机构或组织。由于公司的性质特殊,因此在其成立的条件方面,法律上是作出了比较严格的规定。

  国际上广义理解“金融资产管理公司”的实质是指由国家出面专门设立的以处理银行不良资产为使命的金融机构,具有特定使命的特征,以及较为宽泛业务范围的功能特征。

  上轮债转股的资产管理公司AMC即是指是经国务院决定设立的收购国有独资商业银行不良贷款,管理和处置因收购国有独资商业银行不良贷款形成的资产的国有独资非银行金融机构。

  财政部、银监会《金融企业不良资产批量转让管理办法》(财金〔2012〕6号)中规定:本办法所称资产管理公司,是指具有健全公司治理、内部管理控制机制,并有5年以上不良资产管理和处置经验,公司注册资本金100亿元(含)以上,取得银监会核发的金融许可证的公司,以及各省、自治区、直辖市人民政府依法设立或授权的资产管理或经营公司。

  2、AMC成立的条件

  中国银监会《关于地方资产管理公司开展金融企业不良资产批量收购处置业务资质认可条件等有关问题的通知》(银监发〔2013〕45号)中规定:地方资产管理公司应当符合以下审慎性条件:

  (一)注册资本最低限额为10亿元人民币,且为实缴资本;

  (二)有具备任职专业知识和业务工作经验的董事、高级管理人员及适宜于从事金融企业不良资产批量收购、处置业务的专业团队;

  (三)具有健全的公司治理、完善的内部控制和风险管理制度;

  (四)经营业绩良好,最近三个会计年度连续盈利;

  (五)资质信用良好,近三年内无违法违规和其他不良记录。

  3、地方AMC放宽名额

  财政部、银监会《金融企业不良资产批量转让管理办法》(财金〔2012〕6号)中第三条规定:各省级人民政府原则上只可设立或授权一家资产管理或经营公司,核准设立或授权文件同时抄送财政部和银监会。上述资产管理或经营公司只能参与本省(区、市)范围内不良资产的批量转让工作,其购入的不良资产应采取债务重组的方式进行处置,不得对外转让。

  2016年10月14日银监会《关于适当调整地方资产管理公司有关政策的函》(银监办便函〔2016〕1738号)规定:一、放宽《金融企业不良资产批量转让管理办法》(财金〔2012〕6号)第三条第二款关于各省级人民政府原则上可设立一家地方资产管理公司的限制,允许确有意愿的省级人民政府增设一家地方资产管理公司。省级人民政府增设一家地方资产管理公司,应当按照《中国银监会关于地方资产管理公司开展金融企业不良资产批量收购处置业务资质认可条件等有关问题的通知》(银监发〔2013〕45号)第二条规定的条件执行,并报银监会公布。

  4、报批流程

  各省、自治区、直辖市人民政府可根据上述审慎性条件设立或授权地方资产管理公司开展金融企业不良资产批量收购、处置业务,核准设立或授权文件应同时抄送财政部和银监会。鼓励民间资本投资入股地方资产管理公司。

  按此文件及兴业案例理解,成立资产管理公司的流程应该是:

  1、AMC股东将发起设立AMC的申请报省政府;

  2、省政府核准后将文件抄送财政部和银监会;

  3、AMC开始筹建、成立。

  三、AMC现状

  据不完全统计,截至3月13日,全国已设立的地方资产管理公司(AMC)达到35家。与此同时,云南、新疆均在筹备首家地方AMC,安徽、重庆、广东亦在筹备辖内第二家地方AMC。

  在 AMC 行业竞争格局中,主要有四大 AMC、地方 AMC 、银行系AMC和民营 AMC。

  当前四大 AMC 占主导优势,处于垄断地位,但地方 AMC 作为行业的新生力量,在未来将会有更广阔的发展空间。

  地方 AMC 公司已经完成35 家的批设,纷纷入本次债转股的行列,可以针对地方性的大企业实施。

  民营 AMC 受相关政策的限制,竞争力不足。

  

3.webp_副本.jpg

 

  聚焦二:3月29日,中国诚通资产经营管理公司联合湖岸投资有限公司成立诚通湖岸投资管理公司,并发起成立专注于金融债权不良资产投资基金,规模100亿元,存续期四年。

  目前金融不良资产投资行业正在进入暴发期。据统计2016年底,我国商业银行不良贷款率1.74%,不良贷款余额超过1.5万亿元。诚通资产之母公司中国诚通集团是国有资本运营公司试点企业,也是国内规模最大的私募基金—中国国有企业结构调整基金(3,500亿元)的主发起人,目前正在申办全国性的金融资产管理牌照。湖岸投资公司成立于2016年,是海岸投资公司的人民币基金业务平台。此次不良资产投资基金的设立是中国诚通集团以化解金融体系风险、推进供给侧结构性改革和完善资本运营功能等为目标,促进实体不良资产和金融不良资产经营管理业务相融合,打造全链条资产管理公司的尝试和探索。

新万博正网官方网站    备案号:苏ICP备09020469号-1
© 2017 镇江城建产业集团 ZJCCIG.COM All Rights Reserved
地址:镇江市润州区南徐大道62号-1楼商务A区A座
电话:0511-88699618